1月13日，蘇州中來光伏新材股份有限公司（下稱“中來股份”）公告稱，董事長(zhǎng)、總經(jīng)理林建偉承諾，在私募基金事項(xiàng)取得訴訟判決生效之日或取得仲裁裁決之日（兩者以先到之日為準(zhǔn)）起滿兩年之日，如未能追討回投資本金損失的差額部分，其愿意承擔(dān)差額補(bǔ)足義務(wù)，即承擔(dān)尚未追回部分的投資本金損失。

三天前，中來股份承認(rèn)，由于購(gòu)買委托理財(cái)（認(rèn)購(gòu)私募基金）大幅虧損，預(yù)計(jì)將導(dǎo)致公司2020年凈利潤(rùn)下滑超過五成。2020前三季度該公司尚盈利2.63億元，歸母凈利同比增長(zhǎng)超15%，2019年凈利潤(rùn)則增長(zhǎng)93.41%。

主營(yíng)光伏組件的中來股份，于2014年上市，公司控股股東、實(shí)控人為林建偉。2014年上市后，中來股份營(yíng)收增長(zhǎng)較快，從2014年的4.76億增長(zhǎng)至2019年末的34.8億元。

1月11日早間，針對(duì)重倉(cāng)問題股、且觸及平倉(cāng)線不止損等情況，深交所下發(fā)關(guān)注函，要求中來股份說明基金管理人泓盛資產(chǎn)管理（深圳）有限公司（下稱“泓盛資產(chǎn)”）與深圳前海正帆投資管理有限公司（下稱“前海正帆”）是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系、公司控股股東及實(shí)控人是否與相關(guān)基金管理人存在資金往來等。

隨后，中來股份稱，已委托律師采取相應(yīng)法律手段，擬追究基金管理人及差額補(bǔ)足義務(wù)人李萍萍、李祥等多個(gè)主體的法律責(zé)任。

監(jiān)管部門發(fā)現(xiàn)，截至2020年6月30日，中來股份認(rèn)購(gòu)三支基金產(chǎn)品日資產(chǎn)凈值就已觸及預(yù)警線或止損線，但該公司未及時(shí)采取有效措施贖回全部款項(xiàng)，且未披露相關(guān)進(jìn)展。公開資料顯示，泓盛資產(chǎn)與前海正帆住所均為深圳市前海深港合作區(qū)前灣一路1號(hào)A棟201室。此外，中來股份認(rèn)購(gòu)四支基金產(chǎn)品除持倉(cāng)重合度較高外，四支基金投資的股票在幾乎同一時(shí)間出現(xiàn)持續(xù)性大跌。

或受上述事件影響，連日來，中來股份股價(jià)波動(dòng)異常。在2021年1月8日、1月11日、1月12日連續(xù)三個(gè)交易日跌幅累計(jì)超30%后，1月13日，該公司收盤漲8.52%。

神秘基金管理人

1月11日，中來股份發(fā)布《關(guān)于公司使用閑置自有資金委托理財(cái)?shù)倪M(jìn)展公告》（以下簡(jiǎn)稱《進(jìn)展公告》）表示，公司于2019年11月至2020年1月使用自有資金進(jìn)行委托理財(cái)，分別向泓盛資產(chǎn)管理（深圳）有限公司（下稱“泓盛資產(chǎn)”）認(rèn)購(gòu)3000萬元泓盛騰龍1號(hào)私募基金和5000萬元泓盛騰龍4號(hào)私募基金，向深圳前海正帆投資管理有限公司（下稱“前海正帆”）泓盛資產(chǎn)認(rèn)購(gòu)6000萬元方際正帆1號(hào)私募基金和6000萬元正帆順風(fēng)2號(hào)私募基金，投資金額總計(jì)2億元。

中來股份還稱，在2021年1月4日晚間，獲取了最新一期截至2020年12月31日的基金資產(chǎn)凈值報(bào)告，顯示上述私募基金凈值出現(xiàn)巨額虧損。據(jù)公告披露凈值表，上述基金產(chǎn)品于2020年12月當(dāng)月虧損1.579億元，較此前一月虧損幅度為97.18%。

對(duì)于基金大幅虧損的原因，中來股份解釋為：“基金投資的股票市值出現(xiàn)大幅度下降”。公告顯示，在整個(gè)投資運(yùn)作期間，騰龍1號(hào)基金重倉(cāng)濟(jì)民制藥；騰龍4號(hào)基金重倉(cāng)濟(jì)民制藥，持有博濟(jì)醫(yī)藥、奇信股份和榮科科技；正帆1號(hào)基金重倉(cāng)濟(jì)民制藥，持有博濟(jì)醫(yī)藥、奇信股份和榮科科技；正帆2號(hào)基金先后重倉(cāng)濟(jì)民制藥、博濟(jì)醫(yī)藥，持有榮科科技。

中來股份認(rèn)購(gòu)的四支基金產(chǎn)品重疊式重倉(cāng)濟(jì)民制藥、奇信股份、博濟(jì)醫(yī)藥、榮科科技四只股票。根據(jù)公開資料，自2020年12月16日起至12月29日，濟(jì)民制藥連續(xù)十個(gè)跌停后，日前該股股價(jià)仍在下跌。此外，中來股份重倉(cāng)的博濟(jì)醫(yī)藥、榮科科技、奇信股份同樣在2020年12月16日左右，出現(xiàn)持續(xù)大跌。

值得一提的是，對(duì)于投資虧損，中來股份曾在公告中表示，2020年1月7日，自然人李萍萍、李祥已向公司出具《承諾函》，對(duì)泓盛騰龍1號(hào)私募基金等三支基金產(chǎn)品的本金及年化10%的投資收益提供差額補(bǔ)足擔(dān)保。

據(jù)經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng)此前報(bào)道，自然人李萍萍持股84%的深圳市中科杰銳投資管理有限公司（下稱“中科杰銳公司”）與本次中來股份所購(gòu)私募產(chǎn)品的管理人泓盛資產(chǎn)、正帆投資注冊(cè)地址也相同，疑似存在關(guān)聯(lián)。對(duì)此，時(shí)間財(cái)經(jīng)多次嘗試聯(lián)系上述兩家基金管理公司及中科杰銳公司，截至發(fā)稿，均未獲回復(fù)。

天眼查顯示，李萍萍除為中科杰銳公司股東外，還擔(dān)任深圳金證智通投資咨詢有限公司（下稱“金證智通公司”）法人，金證智通公司為新三板公司北京金證互通資本服務(wù)股份有限公司（下稱“北京金證互通”）子公司。

對(duì)此，北京金證互通一位工作人員向時(shí)間財(cái)經(jīng)表示，“據(jù)我所知，你所說的這個(gè)李萍萍很早前就已離職，至于她是否在我們分公司擔(dān)任職務(wù)以及其個(gè)人動(dòng)向，我不是很清楚。目前，我們也聯(lián)系不到她。”

多次轉(zhuǎn)讓控股權(quán)

在承諾補(bǔ)足上述私募基金投資本金損失差額前，林建偉在2020年曾多次籌劃轉(zhuǎn)讓中來股份控股權(quán)。此外，由于林建偉大量股份遭質(zhì)押，中來股份在公告中也表示，由于林建偉的股權(quán)及資產(chǎn)情況等存在較大的不確定性等原因，公司可能“存在損失剩余全部本金的風(fēng)險(xiǎn)。”

近年來，中來股份流動(dòng)負(fù)債占比大幅抬高。截至2020年三季度，公司短期借款11.51億元、一年內(nèi)到期的非流動(dòng)負(fù)債5.32億元，均較2019年末出現(xiàn)大幅增加，造成2020年9月末，公司流動(dòng)負(fù)債占總負(fù)債比率高達(dá)83.63%，比2019年末的62.44%增長(zhǎng)超20%。

此外，2019年年末，中來股份長(zhǎng)期應(yīng)收款13.35億元，比2017年年末的2.36億元、2018年年末的3.99億元大幅增加，截至2020年三季度末，該值已增長(zhǎng)至20.88億元。

在此背景下，林建偉、張育政分別于2019年1月、9月、11月三次籌劃股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，最終成功轉(zhuǎn)讓持有的3560萬股中來股份，轉(zhuǎn)讓總價(jià)款達(dá)4.39億元。2020年6月至8月，林建偉再度兩次籌劃轉(zhuǎn)讓公司控股權(quán)，均未果。

2020年10月，中來股份公告第三次股權(quán)轉(zhuǎn)讓計(jì)劃——林建偉及張育政擬將持有的部分股份轉(zhuǎn)讓給泰州姜堰道得新材料股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）（下稱“姜堰道得”），并向后者以定向增發(fā)的方式，使姜堰道得成為公司實(shí)控人。公告顯示，林建偉、張育政為夫妻，二人控制的蘇州普樂投資管理有限公司（下稱“普樂投資公司”）三者為中來股份一致行動(dòng)人。

兩個(gè)月后，中來股份披露《2020年度向特定對(duì)象發(fā)行股票募集說明書》（下稱“《募集說明書》”）顯示，此次定向股票的發(fā)行對(duì)象為姜堰道得。公告顯示，本次發(fā)行前，姜堰道得通過協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式曾支付貨幣資金4.88億元，已取得中來股份4433.67萬股股票，同時(shí)，林建偉將其持有上市公司總股本的13.00%表決權(quán)委托給姜堰道得行使。

在此基礎(chǔ)上，通過定向發(fā)行股票，姜堰道得擬認(rèn)購(gòu)2.33億股。即本次發(fā)行后，姜堰道得控制中來股份的股份比例將由18.70%上升為37.46%，中來股份控股股東將變更為姜堰道得。如以此次定向發(fā)售股票募集的19.12億元和前期轉(zhuǎn)讓股份獲得的4.88億元測(cè)算，林建偉與其一致行動(dòng)通過轉(zhuǎn)讓控股權(quán)將至少拿到24億元。

值得一提的是，截至2020年12月下旬，林建偉及其一致行動(dòng)人所持中來股份遭質(zhì)押比例合計(jì)近80%。公司公告還顯示，林建偉部分股份此前遭司法凍結(jié)。

2020年12月31日，中國(guó)裁判文書網(wǎng)披露《長(zhǎng)江證券（上海）資產(chǎn)管理有限公司與林建偉股票回購(gòu)合同糾紛一審民事判決書》顯示，因與長(zhǎng)江證券（上海）資產(chǎn)管理有限公司（下稱“長(zhǎng)證資產(chǎn)公司”）股票回購(gòu)合同糾紛，在長(zhǎng)證資產(chǎn)公司依約向林建偉支付融資本金后，林建偉未按期足額購(gòu)回，因此構(gòu)成違約。隨后，長(zhǎng)證資產(chǎn)公司訴請(qǐng)對(duì)林建偉質(zhì)押給長(zhǎng)證資產(chǎn)公司的2009172股中來股份股票折價(jià)或拍賣、變賣所得價(jià)款優(yōu)先受償。

由于彼時(shí)林建偉在相關(guān)案項(xiàng)下已無質(zhì)押股票，法院判定林建偉支付長(zhǎng)證資產(chǎn)公司違約金645.70萬元外，另判定將蘇州普樂公司質(zhì)押在長(zhǎng)證資產(chǎn)公司的2009172股中來股份股票，折價(jià)或拍賣、變賣所得價(jià)款優(yōu)先賠償給長(zhǎng)證資產(chǎn)公司。

針對(duì)上述問題，時(shí)間財(cái)經(jīng)致電、致函中來股份，該公司證券事務(wù)部一位工作人員表示，“請(qǐng)以披露公告為準(zhǔn)。”（北京時(shí)間財(cái)經(jīng)武竹一）

關(guān)鍵詞： 中來股份