日前，銀監(jiān)會、人民銀行、證監(jiān)會、保監(jiān)會和外匯局聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步支持商業(yè)銀行資本工具創(chuàng)新的意見》，以進(jìn)一步支持商業(yè)銀行拓寬資本補(bǔ)充渠道，提升銀行體系穩(wěn)健性，強(qiáng)化銀行支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力。《意見》提出，商業(yè)銀行應(yīng)將資本補(bǔ)充與資本規(guī)劃相結(jié)合，統(tǒng)籌考慮資產(chǎn)增長、結(jié)構(gòu)調(diào)整、內(nèi)部資本留存、外部環(huán)境等因素，科學(xué)合理設(shè)定資本補(bǔ)充計(jì)劃。

《意見》主要包括以下內(nèi)容：一是積極擴(kuò)寬資本工具發(fā)行渠道。充分發(fā)揮境內(nèi)外金融市場的互補(bǔ)優(yōu)勢，有效運(yùn)用境內(nèi)外市場資源，支持商業(yè)銀行通過多種渠道發(fā)行資本工具，通過多種渠道穩(wěn)步擴(kuò)大資本工具的發(fā)行規(guī)模。二是積極研究增加資本工具種類。總結(jié)經(jīng)驗(yàn)并研究完善配套規(guī)則，為銀行發(fā)行無固定期限資本債券、轉(zhuǎn)股型二級資本債券、含定期轉(zhuǎn)股條款資本債券和總損失吸收能力債務(wù)工具等資本工具創(chuàng)造有利條件。三是擴(kuò)大投資者群體。在防范風(fēng)險(xiǎn)的前提下，研究社保基金、保險(xiǎn)公司、證券機(jī)構(gòu)、基金公司等機(jī)構(gòu)對商業(yè)銀行資本工具的投資政策，擴(kuò)大商業(yè)銀行資本工具的投資主體。四是簡化資本工具發(fā)行的審批程序。優(yōu)化資本工具發(fā)行審批流程，完善儲架發(fā)行機(jī)制。

據(jù)了解，銀行資本劃分為一級資本和二級資本，一級資本又分為核心一級資本和其他一級資本。根據(jù)《商業(yè)銀行管理法》相關(guān)規(guī)定，IPO、定增、轉(zhuǎn)股后的可轉(zhuǎn)債均可用于補(bǔ)充核心一級資本，優(yōu)先股可用于補(bǔ)充其他一級資本，二級資本債可用于補(bǔ)充二級資本。

根據(jù)銀監(jiān)會資本新規(guī)過渡期安排，在2018年底，銀行業(yè)均需要達(dá)到巴塞爾協(xié)議III的資本要求，即“系統(tǒng)重要性銀行的核心一級資本充足率、一級資本充足率和資本充足率不能低于8.5%、9.5%和11.5%，其他銀行不能低于7.5%、8.5%和10.5%”。

銀監(jiān)會審慎規(guī)制局局長肖遠(yuǎn)企2018年2月9日在發(fā)布會上披露，截至2017年末，我國商業(yè)銀行核心一級資本充足率為10.75%，一級資本充足率為11.35%，資本充足率為13.65%，較2016年底均略有上升。目前，商業(yè)銀行的資本充足率整體水平高出監(jiān)管最低標(biāo)準(zhǔn)2到3個(gè)百分點(diǎn)。

雖然大多數(shù)銀行資本達(dá)標(biāo)壓力不大，但隨著表外資本的回表，不少銀行也紛紛使用各種工具開始補(bǔ)充資本。有銀行業(yè)內(nèi)人士表示，無論是哪一種資本補(bǔ)充方式，從資源、操作難易上都會更傾向于具有穩(wěn)健的經(jīng)營能力和規(guī)范治理的銀行，一些中小銀行尤其是未上市銀行因此處于弱勢。 （程婕）

關(guān)鍵詞：