中華網(wǎng)財經(jīng)1月19日訊：據(jù)上交所披露信息顯示，雅居樂一筆82.47億元小公募狀態(tài)更新為“已反饋”。

信息顯示，該債券名稱為廣州番禺雅居樂房地產(chǎn)開發(fā)有限公司2020年公開發(fā)行公司債券（面向?qū)I(yè)投資者），發(fā)行人為廣州番禺雅居樂房地產(chǎn)開發(fā)有限公司，承銷商/管理人為申萬宏源證券有限公司,國泰君安證券股份有限公司,華英證券有限責(zé)任公司。

債務(wù)負(fù)擔(dān)較重：有息債務(wù)合251.91

中華網(wǎng)財經(jīng)翻閱募集說明書風(fēng)險提示，發(fā)行人進行投資建設(shè)以及經(jīng)營的資金除自有資本金外，主要來自銀行借款，發(fā)行人對外融資形成大量以中長期為主的有息債務(wù)。近三年及一期，發(fā)行人資產(chǎn)負(fù)債率分別為80.18%、86.51%、85.66%和83.00%，扣除預(yù)收款項的資產(chǎn)負(fù)債率分別為76.60%、83.96%、78.30%和67.97%。截至2020年9月末，發(fā)行人全部有息債務(wù)合計2519136.43萬元，占總負(fù)債的比例為24.39%，其中短期借款60000.00萬元，一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債385266.93萬元，長期借款1924272.25萬元，應(yīng)付債券149,597.25萬元，有息債務(wù)規(guī)模較大，債務(wù)負(fù)擔(dān)較重。

應(yīng)收款占比較大：293億元占本期末總資產(chǎn)比例23.54%

截至2020年9月末，發(fā)行人其他應(yīng)收款余額為2,930,034.08萬元，占本期末總資產(chǎn)的比例為23.54%，占比較大，主要是應(yīng)收關(guān)聯(lián)方款項。如果其他應(yīng)收款無法按期足額收回或發(fā)生壞賬損失，發(fā)行人資產(chǎn)質(zhì)量及財務(wù)狀況將受到不利影響，進而影響本期債券的償付。

資產(chǎn)受限292.08億元，占總資產(chǎn)比例23.47%

截至2020年9月末，發(fā)行人及發(fā)行人合并報表范圍內(nèi)子公司資產(chǎn)受限規(guī)模為292.08億元，占總資產(chǎn)比例為23.47%，其中受限貨幣資金合計32.02億元，受限存貨合計260.06億元。發(fā)行人受限資產(chǎn)規(guī)模較大，較大的受限資產(chǎn)規(guī)模將影響公司未來繼續(xù)以資產(chǎn)抵、質(zhì)押的方式進行債務(wù)融資的能力。

平安70.51億元入股

根據(jù)2020年12月24日發(fā)行人與本次債券擔(dān)保人、發(fā)行人控股股東雅居樂控股若干附屬公司與中國平安保險（集團）股份有限公司（股票代碼：601318）（以下簡稱“平安”）若干附屬公司訂立的合作備忘錄／合作協(xié)議（以下簡稱“合作文據(jù)”），平安將入股雅居樂集團位于海南、中山、揚州、清遠(yuǎn)、天津、鄭州、惠州等地的7個住宅和產(chǎn)業(yè)小鎮(zhèn)項目，并將支付約人民幣70.51億元作為收購股權(quán)或貸款的誠意金。發(fā)行人合并范圍內(nèi)的中山市海德房地產(chǎn)開發(fā)有限公司、廣東新美居房地產(chǎn)發(fā)展有限公司、天津雅逸房地產(chǎn)開發(fā)有限公司、惠州市仲元實業(yè)有限公司四家子公司將會有部分股權(quán)轉(zhuǎn)讓給平安3家間接非全資附屬公司，分別為深圳安創(chuàng)投資管理有限公司、桐鄉(xiāng)市安豪投資管理有限公司及深圳市盛鈞投資管理有限公司。本次交易完成后，擔(dān)保人和發(fā)行人的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)和經(jīng)營狀況可能出現(xiàn)較大變化。

關(guān)鍵詞： 雅居樂集團 發(fā)債